2023-05-10 14:56:27
消费金融市场将进入一个快速发展的时期。它的出现提供了一种新的跨期消费模式，涵盖了传统商业银行无法达到的客户群体，可以帮助消费者更快地获得更好的消费产品和服务。
2015年，消费金融突然出现，成为许多资本竞争的目标。随着互联网和金融的日益一体化，这个行业有巨大的发展机遇。
根据EliConsulting发布的消费金融报告，预计到2017年，整个消费金融市场将超过1000亿，三年内复合增长率为94%。
在新的形势下，消费金融的发展空间很大。消费者金融实践了包容性金融的概念，重点是为传统金融体系中难以覆盖的群体提供获得金融服务的机会。银监会非银监会局长毛万元指出：“可以说，消费金融迎来了一个全面发展的历史机遇，需要市场、从业人员的化学外生机会作为内在动力，金融产品、服务模式、业务渠道、组织管理和风险控制全面升级，以实现发展质量的持续提高。更好地释放消费潜力，成为经济增长的助推器。”
[财]消费金融
巨大的市场潜力
消费金融是指面向各阶层消费者提供消费贷款的现代金融服务，其历史可追溯到1990年，受制于金融政策、用户习惯等，业务发展一度相当缓慢，进入2000年后发展才明显提速，已经渗透到我们生活的方方面面。
据波士顿咨询公司(BCG)统计，截至2014年，个人消费贷款余额约为7.7万亿元人民币，预计2018年中国个人消费贷款余额将增至17.5万亿元人民币。
未来的消费金融领域是未来发展的蓝海，因此公司将业务重点从原来的纯P2P业务转移到消费金融领域。一位互联网平台高管在接受采访时承认，他70%以上的业务来自消费金融。
2014年3月，银监会正式批准北银消费金融公司、捷信消费金融公司、中银消费金融公司、锦诚消费金融公司等四家时点公司运营，分别位于北京、天津、上海和成都。
数据显示，自2009年启动消费金融公司试点工作以来，先后有10家金融机构获得批准，另有几家机构正在建设中。到2015年9月底，行业总资产超过5100亿元，贷款余额460亿元，服务客户560万多万，不良贷款率2.85%。
银监会非银部主任毛宛苑指出，与商业银行个人消费贷款相比，消费金融公司专注于提供无抵押、无担保的小额消费贷款，具有小、快、灵的业务特点。所谓小就是针对20万元以下的单笔，快就是一个小时内办结，灵就是服务方式非常灵活，是普惠金融的重要组成部分。
，2008年自2014年间，全国个人消费性贷款的余额规模从人民币3.72万亿元，增长至人民币15.36万亿元，年均复合增长率达到13%。其中，个人短期消费贷款的余额规模从2008年的0.41亿元，增长至3.25亿元。
在毛万源看来，消费者金融公司业务定位为公众提供无担保、无担保的小消费贷款，目标客户相对于银行属于客户的下端，因此平均信用风险略高于银行客户，其信用风险的容忍度也略高于银行，定价率略高于银行贷款利率，这就是商业模式的差异。
目前，中国消费信贷在信贷结构中占比仅为20%左右，而在美国，消费信贷的占比超过60%，差距悬殊，对比中国庞大的人口基数，消费信贷还有很大的上升空间。
来自艾瑞咨询的消费金融报告数据显示：2013年中国消费信贷规模达到13万亿元，2014年中国互联网消费金融产业交易规模将突破160亿元，增速超过170%。
随着移动互联网领域的不断扩张，2013年互联网金融概念的普及，消费习惯的转变，金融服务向更多消费场景的转变，消费金融的规模不断扩大，整个互联网消费金融领域已经形成了一个巨大的蓝海市场，互联网消费金融领域已经烟消云散。
今年六月，，提出发展消费金融，开放市场准入，把16个城市的消费金融公司试点扩大到全国，审批权下放到省级部门，鼓励合格的私人资本，国内外金融机构和互联网企业启动建立消费金融公司。
记者注意到，近几个月来，包括工行、平安等传统金融机构，京东、阿里等互联网巨头，以及不少P2P、分期网站等互联网金融平台均宣布了发力消费金融的新战略。
[财]消费金融
资本竞相布局
今年以来，消费金融行业迎来了蓬勃发展的一年。巨大的市场潜力使消费金融成为机构和资本不可或缺的场所。
银行部门是最早参与消费金融的力量之一。2009年，政策大门开启，北京中国银行和中国银行率先成立消费金融公司。随后，兴业银行、招商银行拥有永隆银行、湖北银行、惠州招商银行也纷纷进入分局，银行部门实力不断扩大。
以天猫、京东和苏宁为代表的电子商务部门也涉足了消费金融领域，其中3500家已获得消费者金融授权，其白色地带和天猫也迅速渗透到各自的用户群体中。
2014年9月，京东抢先推出了行业第一款信用支付产品-JD.com White大道，正式开启了消费金融领域的大门。2015年，京东金融(JD.com Finance)以每月推出新产品的速度，率先完成了其在消费金融领域的总体布局。
在电子商务部门各自布局的同一时期，许多P2P公司也频繁地以新产品抢占消费金融市场。建设箱体和芝麻信合作“读秒”，PPDAI等P2P组织已经准备好针对消费金融进行攻击。
“中国P2P个人无担保小额信贷市场发展报告”(2007-2014)提到了一个亮点：个人消费贷款在借款需求中居第一位，占总业务份额的63.72%，呈现持续快速增长的趋势。与此同时，P2P个人无担保小额信贷为劳动密集型行业的工人提供了最多的贷款，涵盖物流贸易、餐饮服务和其他行业的中低收入群体。
如今，P2P平台正在寻找新的业务点，自觉地探索垂直、专业、精细的形式，改变以往纯粹的平台管理模式。以PPDAI为例，为了更有针对性地满足消费者的需求，对这一特定群体进行身份认证。在贷款审计机制、配额审批等机制中，提供了一定程度的简化和方便。此外，PPDAI还创造性地与更多机构合作，推出消费贷款，如货运汽车贷款和教育贷款。
值得注意的是，传统金融机构也在借鉴互联网的模式重新定义消费金融。马上消费金融公司就是由阳光保险、重庆银行等几大股东，把互联网和移动互联网的模式引入消费金融领域，让用户使用消费金融实现“无面签”和最快3分钟放贷。
“随着互联网金融的快速发展，一方面我们必须突破同质化的挑战，另一方面我们必须应对来自互联网金融的挑战，因此未来的竞争在于对金融服务场景的竞争。”互联网行业分析师唐明在接受“国际金融新闻”采访时指出。
在消费金融领域，银行公司依靠银行客户资源和扎实的风险控制管理，沉入商业渠道，形成自上而下的模式。
以电子商务巨头为代表的互联网企业已经掌握了网络入口，对大数据信用信息和移动互联网技术的运用更加彻底：一方面，它有着独特的场景入口，如京东白条、淘宝花、消费金融无缝集成电子商务平台，具有良好的用户体验和粘性，易于提前刺激用户消费，选择信用分期；另一方面，电子商务平台拥有大量交易数据，采用大数据风险控制，可以更好地降低风险。
在没有第一优势的情况下，P2P平台在消费金融领域的优势在于P2P平台具有充足的资金来源和强大的融资能力。尤其是处于第一线的P2P平台，积累了良好的品牌、知名度、风险控制体系和交易量，积累了一批忠实的投资者力量。同时，尽管P2P消费金融业务量不如电子商务平台大，但P2P模式的财务属性与电子商务平台不同，P2P服务的消费和贷款属性更加纯净，资本的应用更加开放和自由。
唐明向记者指出，消费金融的“小、分散”特点与网络金融非常一致。互联网金融下的消费贷款更加纯粹，资金的使用也更加开放和自由。随着互联网金融的发展，新兴的消费金融市场也不断出现。基于网络的消费金融能够全方位地为社会各阶层和群体提供金融服务。
唐明认为，电子商务在消费场景中有明显的优势，但技术和风险控制是银行业需要学习的领域。消费金融发展的核心之一是风险控制。在缺乏国内信用体系、高坏账率、如何定价、如何选择目标客户、如何构建消费情景等前提下，都要测试平台的综合能力。
经济发展新引擎
尽管与欧美发达国家相比，中国消费信贷的结构仍待完善，但不可否认的是，在当前经济增速的背景下，消费将成为助推增长的重要推动力，消费金融市场蕴藏着巨大的发展潜力。
事实上，消费金融对促进全球经济增长起到了非常重要的作用。回看美国与欧洲的发展历史能够发现，自二战结束以来，消费金融不断驱动着欧洲和美国的经济发展，先是投资驱动，后是消费驱动。创新是整个经济增长的核心，而消费金融将是创新的最大驱动力，驱动的增长。
中国消费信贷市场研究作为我国第一份全面的消费金融研究报告指出，通过扩大消费信贷来缓解流动性约束，有利于改善我国居民的消费结构，扩大消费信贷规模，刺激消费需求。
作为这份报告的创始人，清华大学世界经济研究中心主任李道华说，在结构调整的关键时期，发展消费金融可以有效地促进内需。目前，我国消费信贷规模与国民经济总量之间存在巨大差距，未来消费信贷市场将保持积极增长。
随着消费金融的“对外开放”和向全国的扩张，人们普遍认为，这有利于进一步发挥我国的消费潜力，向消费者提供无担保和无担保小额信贷，规范管理和防范风险，使消费金融公司和商业银行之间的竞争错位，相辅相成。
银行业分析师李勇在接受本报采访时表示，从美国金融危机的角度来看，消费金融是最强大的反周期能力和最强的轻资本效应，这与银行转型的关键要求是一致的。
李勇认为，面对经济下行压力加大、、利率市场化进程加快等一系列趋势，银行只有加快自身的经济转型，促进储蓄方式的转变，才能培育新的业务增长点和利润增长点，而发展消费金融是银行将零售金融转变为银行转型升级的重要动力。作为最成熟的消费金融产品，信用卡产品本身在用户、风险控制和资金等方面都具有诸多优势，制度变迁使信用卡中心更加灵活、面向市场，从而在消费金融领域寻求更大的发展空间。
“消费金融市场将进入高速发展期，它的出现提供了一种新的跨期消费的模式，覆盖了传统商业银行无法触及的客户群体，可以帮助消费者以更快的速度，得到更好的消费产品和服务。”中国银行消费金融公司首席财务官周钧明表示。
然而，也有业内人士警告说，虽然消费金融前景良好，但“网络消费金融”的发展仍面临诸多挑战。周俊明直截了当地说，金融本身具有风险属性，消费金融具有多重风险，如信用风险、流动性风险、操作风险等。随着越来越多的机构进入这一领域，其中包含的相关风险也需要得到足够的重视。“网络金融的发展需要一个相对完善的体系，包括网络信用体系的法律体系，只有依靠法律体系的规范和完善，才能进一步规范和规范网络金融市场，同时促进互联网金融业的治理和管理，，才能更好地构建网络金融的市场完整性，形成守法的交易环境。在互联网消费金融迅速发展的情况下，促进互联网金融行业的健康发展。”周俊明说。